Imperative of Frugal Innovations for Emerging Markets and Beyond

A Report on the Schmalenbach-TUHH Symposium

 By: Dr. Rajnish Tiwari
SG-Group

A group photo of symposium participants / photo: TIM-TUHH/Göldner

On the 9th and 10th October 2014 a well-received symposium on the topic of frugal innovation was held at the premises of Hamburg University of Technology (TUHH). The symposium, carrying the title „Frugal Innovation“ und die Internationalisierung der FuE: Hintergründe, Strategien, Fallstudien (English title: “Frugal Innovation and the Internationalization of R&D: Backgrounds, Strategies and Case Studies”) was organized by the Working Group on Innovation Management of the Schmalenbach-Gesellschaft für Betriebswirtschaft e.V. (hereafter SG) in collaboration with the Center for Frugal Innovation (hereafter CFI) of TUHH. The symposium with close to 45 participants from the industry and academia was well-attended and saw some very interesting contributions by invited speakers. The insights generated here through a unique setting of business/academia interaction can potentially push the envelope of research and help expand the currently limited understanding of frugal innovations.

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Innovieren für preisbewusste Kunden: Analogieeinsatz als Erfolgsfaktor in Schwellenländern

An artfical heart developed by IIT Kharagpur based on an analogy to a cockroach’s heart. Photo courtsey: Times of India

Neue Publikation vom Center for Frugal Innovation @TIM/TUHH: Ein neues Arbeitspapier von Rajnish Tiwari und Cornelius Herstatt (Working Paper No. 75, TIM/TUHH) untersucht den EInsatz von innovativen Produktanalogien in frugalen Innovationsprojekten und kommt zum Schluss, „dass frugale Innovationen aufgrund der hohen Bedeutung von Risikominimierung in Produktentwicklungsprojekten häufig eine größere Offenheit für externes Wissen und Analogien aus ihrer Umwelt aufweisen, und davon auch viel profitieren. Den interessierten (potenziellen) frugalen Innovatoren kann diese Methode daher zwecks Reduzierung von Entwicklungskosten und –risiken aber auch zur Steigerung der Prozesseffizient empfohlen werden. Nicht zuletzt zeigen die Fallstudien aber auch, dass der Analogieeinsatz in frugalen Innovationen wichtige Erkenntnisse fürs Management von Innovationsprojekten in nicht-frugalem Bereich liefern kann.“

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Der Erfolg frugaler Produkte ist nicht aufzuhalten!

Pressemitteilung / Hamburg, 21.10.2013

Center for Frugal Innovation @ TUHH„Deutsche Baumaschinen zu gut für den Weltmarkt“ titelte Die Welt am 17.4.2013. Deutsche Maschinenbauer werden dem Bericht zufolge trotz Innovationstrophäen von den Märkten der Schwellenländer verdrängt. Die Gründe sind sowohl die fehlende Zahlungskraft als auch die abnehmende Zahlungsbereitschaft lokaler Kunden. Anstelle hoch komplexer („over-engineered“) und damit einhergehend teurer Produkte fragen sie erschwingliche und robuste Technik nach, die häufig aus anderen Ländern und insbesondere aus den Schwellenländern selbst kommt. Solche „good enough“ Produkte, Lösungen mit ausreichender Funktionalität bei guter Qualität und einem sehr wettbewerbsfähigen Preisniveau, kennzeichnen den Innovationsansatz „frugaler Innovationen“.

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„Reverse innovation“: Gemacht für Indien, verkauft in Europa

>> „Reverse innovation“ Gemacht für Indien, verkauft in Europa << unter dieser Überschrift schreibt Holger Paul (Wirtschaftsredakteur bei FAZ) einen hoch interessanten und lesenwerten Artikel, in dem es auch um frugale Innovationen geht, denn die Schnittmenge zwischen den beiden Konzepten ist zur Zeit ja recht groß. Paul schreibt im Teaser:

„Die Anforderungen an Medizinprodukte sind auf vielen Märkten unterschiedlich. Produkte, die speziell für Schwellenländer produziert werden, finden auch im Westen überraschend viele Abnehmer.“ []

Unsere Forschung zur Entstehung von sog. Leit- bzw. Vorreitermärkten in den Schwellenländern kann diese Entwicklung bestätigen. Lediglich sollte man im Klaren sein, dass es nicht nur um die „Produktion“ sondern auch die Entwicklung entsprechender Produkte (also Innovation) geht!

Wir freuen uns daher auch, dass auf unserem Symposium zum Thema „Mastering the Frugal Challenge: Innovating for Global Growth through Affordable Solutions“ (am 19.11.2013 in Hamburg) mit GE und Siemens gleich zwei der hier erwähnten Unternehmen mit hochkarätigen Referenten vertreten sind.

Kommentar von: Rajnish Tiwari  

New publication from CFI-Team: A Case Study on GE

Lessons from low-cost healthcare innovations for the Base-of the Pyramid markets: How incumbents can systematically create disruptive innovations

By. Aditi Ramdorai and Cornelius Herstatt

Working Paper No. 74, TIM/TUHH

Frugal innovations, characterized by their focus on affordability and retaining key functionalities of products/services, are emerging in the healthcare sector from India- ranging from low-cost healthcare delivery by hospitals like Aravind Eye Care that provides cataract surgery to around 300,000 patients at a cost of 18 USD per patient to product innovations such as the Jaipur Foot, a low-cost prosthesis. These frugal innovations represent disruptive innovations, innovations that are typically simpler, more convenient and more affordable. Disruptive innovations create growth potential for companies while opening up access to products and services that were previously beyond peoples’ reach. Low-income markets or Base-of-the-Pyramid [BOP] markets present new opportunities to Multi-National Corporations [MNCs] and scholars are calling MNCs to leverage BOP markets to create disruptive innovations.

Established incumbents generally fail to successfully commercialize disruptive innovations. Their internal processes and values force them to focus on their existing customers, thereby ignoring projects targeted at new emerging markets that lack a customer base.

An exception to this is the American incumbent GE Healthcare, which has been creating several low-cost innovations targeted at emerging markets for the past years. In this research, we will look at organizational structures and processes that GE Healthcare has in place, which enables it to create disruptive innovations systematically. With this we hope to contribute towards building disruptive innovation theory, where questions pertaining to selective success and failure of incumbents to create disruptive innovations remain unanswered. Literature on disruptive innovations recommends incumbent firms to create a separate entity for commercializing disruptive innovations. However, scholars have been calling upon firms to explore new markets and exploit existing opportunities simultaneously.

The ability to successfully drive disruptive innovations from within the organization will be analyzed through the lens of organizational ambidexterity. Ambidexterity is the ability of organizations to successfully balance exploration and exploitation. The manifestation of this act of balancing exploitation and exploration is the companies’ ability to initiate multiple innovation streams, in this case sustaining innovations and disruptive. Key proponents of organizational ambidexterity, O’Reilly and Tushman, consider it a “solution to the innovator’s dilemma”, however present their thesis only conceptually. This work will look at the mechanisms of ambidexterity at GE Healthcare to help explain its ability in successfully hosting sustaining and disruptive innovations from within its boundaries.